Trading System su azioni USA: Amazon e Starbucks nel nostro portafoglio

Bentrovati a un nuovo appuntamento con l’analisi dei trading system del nostro portafoglio. Dopo aver esplorato i mercati delle commodity, oggi ci concentriamo su due titoli azionari tra i più rappresentativi del panorama statunitense: Amazon (AMZN) e Starbucks (SBUX).

L’obiettivo di questo approfondimento è duplice: da un lato, valutare se queste due azioni offrono caratteristiche interessanti dal punto di vista del trading sistematico; dall’altro, confrontare due approcci operativi distinti per comprendere quale metodologia si adatti meglio alla natura di ciascun titolo.

 

Amazon (AMZN) e Starbucks (SBUX): due titoli, due comportamenti

Amazon è ormai sinonimo di e-commerce, ma negli anni ha esteso il proprio raggio d’azione a una vasta gamma di settori: dal cloud computing con AWS fino alla logistica, all’intrattenimento e alla pubblicità.

È uno dei titoli più capitalizzati al mondo, noto per la sua elevata volatilità e la forte direzionalità nei trend di lungo periodo.

Starbucks, invece, è leader mondiale nel settore del caffè e del retail food & beverage. La sua forza non risiede solo nei numeri, ma soprattutto nella riconoscibilità del brand e nella capacità di generare flussi costanti di cassa grazie a un modello di business fortemente replicabile.

A differenza di Amazon, presenta movimenti di prezzo più contenuti, spesso influenzati da fattori macroeconomici legati ai consumi interni.

Due titoli diversi, due comportamenti di mercato differenti. Vediamo quindi se e come il trading sistematico può adattarsi a ciascuno di essi.

 

Trading system su Amazon (AMZN)

La prima strategia che analizziamo oggi è stata sviluppata sul titolo Amazon e lavora su un time frame orario (60 minuti). L’obiettivo è individuare un possibile rimbalzo dopo una fase di ipervenduto, entrando in posizione long solo quando il mercato mostra un segnale di forza sufficiente a suggerire una possibile inversione.

Il setup di ingresso è composto da due condizioni principali:

1. Il prezzo deve trovarsi al di sotto di una media mobile semplice a 100 periodi, condizione che indica la presenza di una fase di debolezza di fondo.
2. La chiusura della candela corrente deve superare il massimo massimo delle ultime 9 barre: questo rappresenta un segnale di rottura al rialzo, potenzialmente indicativo di un’inversione momentanea.

Quando entrambe le condizioni si verificano, il sistema apre una posizione long alla prossima barra.

In Figura 1 è mostrato un esempio chiaro di questa dinamica: notiamo come l’ingresso avvenga dopo un rimbalzo di breve termine, in un contesto generale ancora debole secondo la media mobile.

 

Performance del trading system su azioni AMZN

Il backtest è stato condotto utilizzando un capitale fisso di 10.000 dollari per ogni operazione, così da simulare un’operatività realistica e comparabile nel tempo. Come visibile nella Figura 2, l’equity line mostra una crescita costante e regolare nel corso degli anni, senza fasi prolungate di drawdown. Un comportamento, dunque, molto apprezzabile.

Il net profit totale sfiora gli 11.000 dollari, valore più che soddisfacente considerando che il sistema ha effettuato soltanto 89 operazioni in oltre un decennio. Questo conferma il carattere selettivo della strategia, che privilegia la qualità degli ingressi rispetto alla frequenza.

Dalla Figura 3, che riassume le principali metriche di performance, notiamo che la percentuale di trade vincenti è pari al 67,42% e che l’average trade si attesta sui 122,27 dollari, che corrisponde a circa l’1,22% di rendimento per trade sul capitale impiegato.

 

Trading system su Starbucks (SBUX)

Passiamo ora alla seconda strategia, sviluppata sul titolo Starbucks (SBUX). A differenza di quanto visto su Amazon, qui l’idea è quella di sfruttare un’eccessiva debolezza del mercato per cercare un rimbalzo. Si tratta quindi di una strategia pensata per intervenire in momenti in cui il titolo mostra una forte pressione ribassista, ipotizzando un recupero.

Il setup operativo è molto semplice: viene aperta una posizione long quando il prezzo rompe a ribasso il minimo minimo delle ultime 4 sessioni. In Figura 4 è riportato un esempio di trade.

Sebbene la logica sia stata sviluppata su base daily, il backtest è stato eseguito su un time frame più basso per ottenere una maggiore precisione e affidabilità nei risultati.

L’operazione viene poi chiusa al raggiungimento di un profit target fisso, come evidenziato nel trade mostrato.

 

Performance del trading system su azioni SBUX

Come mostrato nella Figura 5, l’equity line di questa strategia presenta un andamento particolarmente interessante. La crescita è regolare, con fasi di accelerazione anche marcate e una tendenza complessivamente costante nel tempo. Il net profit complessivo supera i 25.000 dollari, a fronte di un capitale investito di 10.000 dollari per operazione. Numeri che confermano la solidità dell’approccio.

Uno degli aspetti più rilevanti da sottolineare è che la strategia ha appena segnato un nuovo massimo assoluto di equity, nonostante il titolo Starbucks non sia ancora tornato sui suoi massimi storici. Questo dato suggerisce che la strategia sia in grado di adattarsi bene anche a fasi di mercato meno brillanti per il titolo sottostante.

Come evidenziato nella Figura 6, il sistema ha effettuato 299 trade, con una percentuale di successo pari al 59,53%. L’average trade è di 85 dollari, pari a circa 0,85% per operazione sul capitale impiegato.

 

Conclusioni: perché i trading system funzionano anche sulle azioni

Come abbiamo visto, anche nel mondo azionario è possibile applicare logiche sistematiche. Le due strategie analizzate mostrano come sia possibile costruire modelli semplici ma efficaci, capaci di adattarsi a contesti di mercato diversi.

L’aspetto più interessante è la capacità di questi sistemi di generare equity line costanti nel tempo, anche quando i titoli sottostanti attraversano fasi difficili o non si trovano sui massimi storici. Questo conferma che l’approccio sistematico non è appannaggio esclusivo del trading su strumenti derivati, ma anche su singoli titoli azionari, come AMZN e SBUX.

Alla prossima!